மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில் சொத்து ஒதுக்கீடு – தொடக்க நிலையில் உள்ளவர்களுக்கான அடிப்படை வழிகாட்டி
முதலீடு என்பது விஞ்ஞானம் அல்ல, ஒவ்வொருவருக்கும் இதன் மீதான பார்வை மாறுபடுகிறது. அதே நேரத்தில் இது சுவாரஸ்யமாகவும் தந்திரமாகவும் இருக்கிறது. எந்தவொரு முதலீட்டு முடிவிற்கும் பின்னால் உள்ள இரண்டு முக்கிய சக்திகளில் அபாயங்கள் மற்றும் எதிர்பார்க்கப்படும் வருமானம் ஆகியவை அடங்கும். நீங்கள் முதலீடு செய்த பணத்தை இழக்க நேரிடும் என்ற பயம் தொடர்பான அபாயங்களும் உள்ளன.
ஈக்விட்டி,
கடன், தங்கம், ரியல் எஸ்டேட் என பல வகையான சொத்து வகுப்புகள் இருக்கலாம்; மேலும் இவை ஒவ்வொன்றும் அதனுடன் தொடர்புடைய பல்வேறு அளவிலான அபாயங்களைக் கொண்டுள்ளன. எனவே, ஒரு சொத்து வகுப்பில் மட்டும் முதலீடு செய்வது ஆபத்தானது, ஏனெனில் அது குறைவாகச் செயல்பட்டால், நீங்கள் முதலீடு செய்த பணத்தை இழக்க நேரிடும்.
இந்த அபாயங்களை நீங்கள் எவ்வாறு குறைப்பீர்கள்? - பல்வேறு சொத்து பிரிவுகளில் முதலீடு செய்வதன் மூலம்
எந்த சொத்து பிரிவில் எவ்வளவு முதலீடு செய்ய வேண்டும் என்பது உங்களுக்கு எவ்வாறு தெரியும்? - சரியான சொத்து ஒதுக்கீட்டு மூலோபாயத்தை ஏற்றுக்கொள்வதன் மூலம்
சொத்து ஒதுக்கீடு என்றால் என்ன?
சொத்து ஒதுக்கீடு என்பது உங்கள்
நிதி இலக்குகள், ஆபத்து மற்றும் முதலீட்டு திறன்களின்படி பல்வேறு சொத்து வகுப்புகளுக்கு உங்கள் பணத்தை ஒதுக்கும் செயல்முறையாகும். கருத்தியல் ரீதியாக பேசுவதானால், உங்கள் குறுகிய-கால இலக்குகளை வரிசைப்படுத்தி, ஓய்வூதியம் போன்ற நீண்ட-கால இலக்குகளில் மட்டுமே கவனம் செலுத்த விரும்பினால், நீங்கள் ஈக்விட்டி மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில் அதிகமாக முதலீடு செய்யலாம். எனவே, அதிக ஆராய்ச்சிக்கு பிறகு, நீங்கள் ஈக்விட்டிக்கு 70:30 சொத்து ஒதுக்கீட்டை முடிவு செய்யலாம்.உங்கள் போர்ட்ஃபோலியோவில் உள்ள 30% கடன், மீதமுள்ள 70% மூலம் ஏதேனும் இழப்புகள் ஏற்பட்டால், அபாயங்களைக் குறைக்க முடியும் என்பதை உறுதி செய்கிறது. உங்கள் நிதி இலக்குகளை நீங்கள் எவ்வளவு திறமையாக பூர்த்தி செய்கிறீர்கள் என்பதை சொத்து ஒதுக்கீடு தீர்மானிக்கிறது. உண்மையில், உங்கள் வருவாய்களில் 90% க்கும் மேற்பட்டவை சொத்து ஒதுக்கீட்டு முடிவுகளின் அடிப்படையில் உள்ளன என்று பல்வேறு ஆய்வுகள் கூறுகின்றன.
ஒவ்வொரு சொத்து பிரிவும் வித்தியாசமாக செயல்படுவதால், சொத்து ஒதுக்கீடு என்ற கருத்தும் வேலை செய்கிறது. இதன் பொருள் அவற்றில் ஒன்று சிறப்பாக செயல்படும் போது, மற்றொன்று சரிவை எதிர்கொள்ளலாம். எனவே, இரண்டிலும் முதலீடு செய்வதனால் உங்கள் போர்ட்ஃபோலியோ பாதிக்கப்படவில்லை என்பதை தெரிந்து நீங்கள் நிம்மதியாக இருக்க உதவும். சிறப்பு சூழ்நிலைகளின் கீழ் இருக்கும் பட்சத்தை தவிர்த்து, உங்கள் சொத்து ஒதுக்கீடு பொருத்தமாக நிலையாக இருக்க வேண்டும். மேலே குறிப்பிட்டுள்ள எடுத்துக்காட்டில், ஈக்விட்டியின் மோசமான செயல்திறனின் காரணமாக சொத்து ஒதுக்கீடு 60:40 ஆகிவிட்டது என்பதை நீங்கள் கண்டுபிடித்தால், நீங்கள் 70:30 க்கு மீண்டும் விகிதத்தை சரிசெய்ய வேண்டும். இந்த செயல்முறை ரீபேலன்சிங் என்று அழைக்கப்படுகிறது.
சொத்து ஒதுக்கீடு மற்றும் பல்வகைப்படுத்தல் இடையேயான வேறுபாடு-
பெரும்பாலும் ஒன்றுக்கொன்று மாற்றாக பயன்படுத்தப்படுகிறது, இரண்டு கருத்துக்களும் வேறுபட்டவை. முன்னர் எந்த சொத்தை தேர்ந்தெடுக்க வேண்டும் மற்றும் அவற்றில் எவ்வளவு முதலீடு செய்ய வேண்டும் என்பதை முடிவு செய்வது என்றாலும், பிந்தையது அந்த சொத்து பிரிவுகளுக்குள் பன்முகத்தன்மையை உருவாக்குவது பற்றியதாகும். ஒட்டுமொத்த போர்ட்ஃபோலியோ வருவாய்க்கான ரிஸ்க்-ரிட்டர்ன் பேலன்ஸ் உடன் முந்தையது உங்களுக்கு உதவலாம், பிந்தையது ஒரு சொத்து பிரிவிற்குள் இருக்கும் அபாயங்களை சமநிலைப்படுத்த உதவும். கடன் தொடர்பாக உங்களிடம் 60:40 சொத்து ஒதுக்கீடு இருக்கிறது என்றால். இப்போது ஈக்விட்டி சொத்து பிரிவுகளுக்குள், நீங்கள் அடைய விரும்பும் விருப்பங்களைப் பொறுத்து நீங்கள் தேர்வு செய்யக்கூடிய பல்வேறு விருப்பங்கள் உள்ளன. சந்தையின் ஏற்ற இறக்கங்களுடன் நீங்கள் எவ்வளவு வசதியாக இருக்கிறீர்கள் என்பதன் அடிப்படையில், நீங்கள் உங்கள் முதலீடுகளை பெரிய கேப், நடுத்தர-கேப், ஈக்விட்டி-ஓரியண்டட் ஹைப்ரிட் ஃபண்டுகள் அல்லது துறை நிதிகள் போன்றவற்றில் உங்கள் முதலீடுகளை பிரித்து முதலீடு செய்யலாம். இந்த செயல்முறை பல்வகைப்படுத்தல் என்று அழைக்கப்படுகிறது.
ஒரு சொத்து ஒதுக்கீட்டு மூலோபாயத்தை எவ்வாறு பெறுவது?
உங்கள் வயது, உங்கள் ரிஸ்க் சுயவிவரம் மற்றும் உங்கள் முதலீடு ஆகியவை எந்த சொத்து பிரிவில் முதலீடு செய்யப்பட வேண்டும் என்பதை தீர்மானிக்கும் போது கருத்தில் கொள்ள வேண்டிய மிக முக்கியமான காரணிகளாகும்.
நீங்கள் வளர வளர உங்கள் சொத்துக்களில் பெரும்பாலானவற்றை ஈக்விட்டியில் இருந்து கடனுக்கு மாற்றுவது நல்லது. ஒரு முக்கிய விதியாக, நீங்கள் இந்த விதியை பின்பற்றலாம் - உங்கள் வயதை 100 யில் இருந்து கழிக்கவும், மற்றும் மீதமுள்ள எண் நீங்கள் ஈக்விட்டியில் முதலீடு செய்ய வேண்டிய உங்கள் சொத்துக்களின் சதவீதம் ஆகும். எனவே, உங்களுக்கு 25 வயது என்றால், நீங்கள் உங்கள் சொத்தில் 75% ஐ ஈக்விட்டிக்கு ஒதுக்கலாம், மற்றும் உங்களுக்கு 70 வயது என்றால், 30% மட்டுமே பாதுகாப்பாக கருதப்படுகிறது.
முடிவு-
சொத்து ஒதுக்கீடு என்பது உங்கள் நிதி பயணத்தில் ஒரு-முறை செயல்பாடு அல்ல, உங்கள் சொத்து ஒதுக்கீடு உங்கள் முதலீட்டு இலக்குகளுக்கு ஏற்ப இருக்கிறது என்பதை ஒவ்வொரு சில ஆண்டுகளுக்கும் ஒரு முறை சரிபார்க்க வேண்டும்.
இங்கு வெளிப்படுத்தப்பட்ட விஷயங்கள் கருத்துக்களை மட்டுமே கொண்டுள்ளன, அதனால் வாசகரால் பின்பற்றப்பட வேண்டிய எந்தவொரு நடவடிக்கைக்கான எந்தவொரு வழிகாட்டுதல்கள் அல்லது பரிந்துரைகளையும் உருவாக்க வேண்டாம். இந்த தகவல் பொதுவான படிப்பு நோக்கங்களுக்காக மட்டுமே உள்ளது மற்றும் வாசகர்களுக்கு ஒரு தொழில்முறை வழிகாட்டியாக சேவை செய்வதற்காக அல்ல."
