టోటల్ ఎక్స్పెన్స్ రేషియో (టిఇఆర్) గురించి మీరు తెలుసుకోవలసినది అంతా

మీరు పెట్టుబడి పెట్టే స్కీంలను కలిగి ఉన్న అనేక అసెట్ మానేజ్మెంట్ కంపెనీలు ("AMCలు") ఉన్నాయి. మీరు మ్యూచువల్ ఫండ్స్ స్కీంలలో మీ డబ్బును పెట్టుబడి పెట్టండి మరియు దాని మ్యాజిక్ పని చేయడానికి కాంపౌండింగ్ శక్తి కోసం వేచి ఉండండి. కానీ మ్యూచువల్ ఫండ్ స్కీంని నిర్వహించడంలో ఉన్న ఖర్చులను AMC ఎలా జాగ్రత్తగా తీసుకుంటుంది? సమాధానం అనేది - ఖర్చు నిష్పత్తి ద్వారా.

టోటల్ ఎక్స్‌పెన్స్ రేషియో అనేది మ్యూచువల్ ఫండ్ స్కీం నికర ఆస్తుల వార్షిక %. ఈ ఖర్చును పథకం యొక్క యూనిట్ హోల్డర్లు అంటే మీరు చెల్లిస్తారు. ఉదాహరణకు, మీరు 2% ఎక్స్‌పెన్స్ రేషియో కలిగి ఉన్న మ్యూచువల్ ఫండ్ స్కీమ్‌లో ₹ 10,000 పెట్టుబడి పెడితే, అప్పుడు మీరు సంవత్సరం వ్యవధి అంతటా ఎక్స్‌పెన్స్ రేషియో రూపంలో ₹ 200 చెల్లిస్తారు. కానీ ఈ ₹ 200 మొత్తాన్ని మీరు ప్రత్యేకంగా ఎఎంసి కు చెల్లించవలసిన అవసరం లేదు; వాస్తవానికి, ఎక్స్‌పెన్స్ రేషియో మినహాయించిన తర్వాత స్కీమ్ యొక్క ఎన్ఎవి ఎల్లప్పుడూ లెక్కించబడుతుంది. .

TER కింద కవర్ చేయబడే ఖర్చులు ఏమిటి?

ఖర్చు నిష్పత్తి క్రింది ఖర్చులను కవర్ చేయవచ్చు-

1. ఫండ్ మేనేజ్మెంట్ ఫీజు
2. మార్కెటింగ్ మరియు పంపిణీ ఖర్చులు
3. చట్టపరమైన మరియు ఆడిట్ ఖర్చులు
4. R&T ఫీజులు
5. కస్టడీ ఫీజు
6. ఇతర ఆపరేటింగ్ ఛార్జీలు

చేర్చబడిన ఖర్చులు ఒక స్కీం నుండి మరొకదానికి మారవచ్చు, మరియు అలాగే ఖర్చు నిష్పత్తి కూడా మారుతుంది.

TER= (ఫండ్ యొక్క మొత్తం ఖర్చులు/ ఫండ్ యొక్క మొత్తం అసెట్‌లు) %

సెక్యూరిటీలు మరియు ఎక్స్చేంజ్ బోర్డ్ ఆఫ్ ఇండియా (SEBI) ఏదైనా ఫండ్ హౌస్ విధించగల టర్ క్యాపింగ్ నియంత్రిస్తుంది. సాధారణంగా నిష్క్రియాత్మకంగా మేనేజ్ చేయబడిన ఫండ్స్ విషయంలో TER తక్కువగా ఉంటుంది, అంటే మార్కెట్‌ను ట్రాక్ చేయడానికి మరియు పోర్ట్‌ఫోలియోలో నిరంతరం మార్పులు చేయడానికి ఫండ్ మేనేజర్ అవసరం లేదు. అందువల్ల, ఫండ్ మేనేజర్ మరింత యాక్టివ్‌గా పాల్గొనడానికి అవసరమైన ఒక యాక్టివ్‌గా మేనేజ్ చేయబడిన ఫండ్ కోసం ఇది ఎక్కువగా ఉంటుంది.

సాధారణ ప్రణాళికలో వసూలు చేయబడే పంపిణీ కమిషన్ పరిధి వరకు డైరెక్ట్ ప్లాన్ కోసం మరింత TER సాధారణ ప్లాన్ కంటే తక్కువగా ఉంటుంది.

TER గురించి గుర్తుంచుకోవలసిన విషయాలు

ఆ నిర్దిష్ట రోజున మీ పెట్టుబడి యొక్క మొత్తం విలువ నుండి ప్రతి రోజు టిఇఆర్ మినహాయించబడుతుంది. ఇది వార్షిక ఎక్స్‌పెన్స్ రేషియో 1% అని సూచిస్తుంది, అప్పుడు రోజువారీ మినహాయింపు 1%/365. ఇది మీరు స్కీంలో పెట్టుబడి పెట్టిన వ్యవధికి మాత్రమే ఎక్స్‌పెన్స్ రేషియో చెల్లిస్తారు. మొదట మీ పెట్టుబడులను టిఇఆర్ ఎలా ప్రభావితం చేస్తుందో చూద్దాం. మీరు 1% ఎక్స్‌పెన్స్ రేషియో కలిగి ఉన్న ఒక స్కీమ్‌లో ₹ 1,00,000 మొత్తాన్ని పెట్టుబడి పెట్టాలని అనుకుంటే. మీ పెట్టుబడి విలువ పెరిగే కొద్దీ, టిఇఆర్ ఎలా లెక్కించబడుతుందో మరియు మినహాయించబడుతుందో ఇక్కడ ఇవ్వబడింది-

ఒక నిర్దిష్ట రోజున పెట్టుబడి విలువ	TER లెక్కింపు	ఆరోజు చెల్లించబడిన మొత్తం TER
1,00,100	(1%/365) * 1,00,100	₹ 2.74
1,00,500	(1%/365) * 1,00,500	₹ 2.75

మరియు అలా కొనసాగుతుంది. ప్రతి స్కీం పథకానికి సంబంధించిన TER AMCల యొక్క వెబ్‌సైట్‌లో అలాగే స్కీం యొక్క ఫ్యాక్ట్‌షీట్‌లో పేర్కొనబడింది.

పైన పేర్కొన్న ఉదాహరణ ప్రకారం, ఖర్చు నిష్పత్తి సాధ్యమైనంత తక్కువగా ఉంటే అది ఆదర్శంగా ఉంటుంది. కానీ ఒక స్కీం యొక్క TER పై మాత్రమే మీ కొనుగోలు నిర్ణయాలను ఆధారపడి ఉండకూడదని సలహా ఇవ్వబడుతుంది. మీ పెట్టుబడి లక్ష్యాలకు అనుగుణంగా మరియు మీ రిస్క్ అప్పిటైట్‌కు అనుగుణంగా ఉండే స్కీం మరింత సంబంధితమైనది. ఉదాహరణకు, స్కీం యొక్క TER దాని ప్రతిరూపాల కంటే ఎక్కువగా ఉండవచ్చు ఎందుకంటే ఫండ్‌తో అనుబంధించబడిన మార్కెటింగ్ ఖర్చులు లేదా చట్టపరమైన ఖర్చులు వంటి ఫండ్ మానేజ్మెంట్ ఫీజు ఎక్కువగా ఉండవచ్చు. ఇప్పుడు, ఈ స్కీంలో ఒక నిరూపించబడిన ట్రాక్ రికార్డ్ ఉన్నట్లయితే, మీ ఆర్థిక లక్ష్యాలను సాధించడానికి మరియు మీ రిస్క్ అపెటైట్‌తో అలైన్ చేయడానికి మీకు సహాయపడుతుంది, మీరు అందులో పెట్టుబడి పెట్టాలని నిర్ణయించుకోవచ్చు. దీనికి విరుద్ధంగా, ఒక స్కీంలో TER ఎక్కువగా ఉన్నట్లయితే, ఫండ్ మేనేజ్‌మెంట్ దాని విషయంలో బాగానే ఉందని అది సూచించదు. మెరుగైన నిర్వహణ మరియు పనితీరు రికార్డ్ కలిగి ఉండగల మార్కెట్లో తక్కువ స్కీంలు ఉండవచ్చు. కావున, ఈ నిర్ణయం ఆల్-రౌండెడ్‌గా ఉండాలని సలహా ఇవ్వబడుతుంది మరియు కేవలం TER వంటి ఏదైనా ఒక వేరియబుల్ ఆధారంగా కాదు.

మీరు ఒక పెట్టుబడి పెట్టిన తర్వాత కూడా స్కీం యొక్క TER మారవచ్చని కూడా గమనించాలి. ఏదైనా స్కీమ్ యొక్క టర్ పెరిగితే ముందుగానే అన్ని పెట్టుబడిదారులకు తెలియజేయడానికి SEBI అన్ని AMCలను నిర్దేశిస్తుంది. మీరు రెండు ఒకే విధంగా/సమానంగా మ్యూచువల్ ఫండ్ స్కీంలను ఎదుర్కొంటున్నప్పుడు ఒక పరిస్థితిలో కొనుగోలు నిర్ణయం తీసుకోవడానికి TER మీకు సహాయపడుతుంది, మరియు మీ కోసం ఏది పనిచేస్తుందో నిర్ణయించడానికి మీకు ఒక డిఫరెన్షియేటర్ అవసరం.

ముగిసినప్పుడు, ఒక స్కీమ్ ఎంచుకునేటప్పుడు మ్యూచువల్ ఫండ్ స్కీమ్ యొక్క టర్ పరిగణనలోకి తీసుకోవడం మంచిది, కానీ మీరు కొనుగోలు నిర్ణయం తీసుకునే ముందు మీ ఫైనాన్షియల్ అడ్వైజర్ ను సంప్రదించాలనుకుంటున్నారు.

ఇక్కడ వ్యక్తం చేయబడిన అంశాలు కేవలం అభిప్రాయాలను మాత్రమే కలిగి ఉంటాయి మరియు పాఠకుడు అనుసరించదగిన ఏదైనా చర్య, ఏలాంటి మార్గదర్శకాలు లేదా సిఫారసులు కలిగి లేవు. ఈ సమాచారం సాధారణ పఠన ప్రయోజనాల కోసం మాత్రమే ఉద్దేశించబడింది మరియు పాఠకుల కోసం ఒక ప్రొఫెషనల్ గైడ్‌గా ఉపయోగపడటానికి కాదు.